한중엔시에스 공모 청약 정보 및 기업 분석

 

 

오늘은 6월 10일 ~ 11일 청약 예정인 한중엔시에스 기업을 분석해보는 시간을 가져볼까 합니다. 한중엔시에스는 전자 부품 및 장비 제조와 관련 서비스 분야에서 오랜 경험과 기술력을 보유하고 있는 기업입니다. 특히 반도체, 디스플레이 등 첨단 전자 산업 분야에서 핵심 부품과 장비를 공급하며 국내외 시장에서 인정받고 있는 기업으로 청약 일정과 주요 핵심 내용들을 자세히 살펴보도록 하겠습니다. 

 

 

 

 

 

한중엔시에스 기업개요

 

회사명	한중엔시에스
종목코드	107640
시장구분	코스닥
업종	자동차 부품 제조업
대표자	김환식
기업구분	중소일반
본점소재지	경상북도 영천시 영천산단로 379
홈페이지	https://www.hjncs.com/index
대표전화	054-337-5050
최대주주	-
자본금	3,559백만원

 

 

 

에이치브이엠 회사소개

 

"자동차 부품 제조 분야에서 30년 이상의 역사를 가진 중소기업 "

 

 

 

 

 

 

 

 

 

사업현황

 

사업 영역 ESS 부품 사업부문: 수냉식 ESS 냉각 시스템 개발·제조 

자동차부품 사업부문: 전기차용 부품 생산 

 

 

기술 및 제품 

수냉식 ESS 냉각 시스템 기술 보유 

ESS용 Cooling Plate, Chiller, HVAC 등 주력 제품 

전기차용 Cooling Fan Module, Active Air Flap Module 등 생산 

 

성장 전략 

코스닥 상장 추진 중 

지속적인 R&D를 통해 글로벌 강소기업 도약 목표 

 

한중엔시에스는 국내 최초로 수냉식 ESS 냉각 시스템을 상용화한 기업으로, 이를 통해 산업 내 독보적인 위치를 차지하고 있습니다. 향후 지속적인 기술 개발과 사업 확장을 통해 글로벌 ESS 및 전기차 부품 기업으로 성장할 것으로 기대됩니다.

 

 

 

 

 

 

 

공모개요

 

 

 

공모 정보

 

공모정보
총공모주식수	1,600,000주
희망공모가	20,000 ~ 23,500원
확정공모가	-
주당액면가	500원
청약경쟁률	-
주관사	IBK투자증권

 

 

 

 

공모주 청약 방법 완벽 가이드

 

 

 

 

 

공모 방법

 

 

한중엔시에스는 신주 발행을 통해 총 1,600,000주의 주식을 공모할 예정입니다. 100% 신주매출로 구주매출이 없는 일반 공모방식으로 진행합니다.

 

 

공모주식수	1,600,000주 (신주발행 100%)
전문투자자	1,040,000주 (65%)
일반투자자	400,000주 (25%)
해외투자자	-

 

 

 

* 구주매출이란? 

구주매출은 기존 주주가 소유하고 있는 주식을 기업공개(IPO) 과정에서 새로운 투자자들에게 판매하는 것을 의미합니다. 이 과정에서 기업 자체가 새로운 주식을 발행하여 자금을 조달하는 것이 아니라, 기존 주주들이 자신들의 주식을 매각하여 이익을 얻습니다. 구주매출로 인해 기업에는 새로운 자금이 유입되지 않으며, 주식의 소유권만 새로운 주주들로 넘어가게 됩니다. 구주매출은 새로운 주식 발행으로 인한 희석화가 없다는 장점이 있지만, 기업에 추가적인 자금이 유입되지 않는다는 단점도 있습니다. 따라서 IPO를 진행하는 기업의 목적과 기존 주주들의 의도에 따라 구주매출의 비중이 결정됩니다.

 

 

 

 

청약 일정

 

청약일정
수요예측일	2024.05.30 ~ 06.05
공모청약일	2024.06.10 ~ 06.11
배정공고일	2024.06.13 (주간사 홈페이지 참조)
납입일 & 환불일	2024.06.13
상장일	2024.06.20

 

 

 

청약 한도 및 단위

 

 

금번 공모는 일반청약자에게 400,000주~480,000주를 배정할 예정으로서, 균등방식 배정 예정물량은 200,000주에서 240,000주이며, 균등방식의 세부 방법은 "일괄청약방식"입니다. 따라서 일반청약자가 비례방식으로 배정을 받고자 하는 수량을 청약하면 자동으로 균등방식 배정의 청약자로 인정됩니다.

 

 

 

<청약한도>

 

 

 

아이비케이투자증권㈜의 본ㆍ지점 및 온라인채널(HTS, MTS, 홈페이지, ARS)을 통해 청약 가능 1인당 청약한도 및 청약단위는 아이비케이투자증권㈜가 정하여 공시한 방법에 따름 추가 정보 아이비케이투자증권㈜의 우수고객 확인은 영업점 유선통화, 내방 또는 HTS-[8402]화면에서 가능합니다. 최소청약단위는 10주입니다.

 

 

 

<청약단위>

 

 

 

 

 

 

 

공모가격 산정기준에 따른 주당 평가가액

 

유사기업으로는 아모그린텍, 와이엠텍, 신성에스티등이 있습니다. 

 

 

 

 

이상의 내용을 종합해 볼 때, 유사 기업들의 최근 사업연도 실적 기준 PER을 고려하여 22.28배의 적용 PER을 산정하였습니다. 이는 해당 기업들의 재무 현황과 주가 수준을 종합적으로 반영한 결과라고 볼 수 있습니다.

 

 

 

2024년과 2025년 추정 당기순이익의 평균을 고려하여 적용 PER을 22.28배로 결정하였는데요,  이는 동사의 주요 사업인 ESS 수냉식 냉각시스템 사업의 안정적인 성장세를 반영한 것으로 보입니다. 기업가치 평가액 산출 평균 추정 당기순이익 14,219백만원에 적용 PER 22.28배를 곱하여 기업가치 평가액 316,748백만원을 산출. 주당 평가가액 도출 기업가치 평가액을 적용주식수 9,085,013주로 나누어 주당 평가가액 34,865원을 도출. 종합적으로, (주)한중엔시에스의 유사회사 PER 비교를 통한 기업가치 평가는 해당 기업의 수익성과 성장성을 종합적으로 반영한 것으로 보입니다. 이를 통해 투자자들은 해당 기업의 적정 가치를 파악할 수 있습니다.

 

 

 

 

수요예측 및 확정 공모가

 

확정 공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정됩니다.

 

 

 

 

 

 

 

유통가능물량(보호예수 정보)

최대주주 등 김환식 외 4인의 보통주 3,211,500주는 상장 후 24개월 동안 보호예수됩니다. 기타 기존 주주들의 2,873,175주는 상장 후 1개월 동안 보호예수됩니다. 우리사주 공모분 160,000주는 예탁 후 12개월 동안 보호예수됩니다. 상장주선인 의무인수분 48,000주는 상장 후 3개월 동안 보호예수됩니다. 총 보호예수 물량은 6,292,675주로, 전체 상장주식수의 71.78%를 차지합니다. 

 

종합적으로 볼 때, (주)한중엔시에스의 공모 후 주주 구성은 최대주주 등 기존 주주들의 지분이 높은 편이며, 상당 부분의 주식이 보호예수 상태에 있습니다. 이는 기업의 안정성과 지속성을 보여주는 지표라고 할 수 있습니다. 다만, 향후 보호예수 해제 시 주가 변동성이 있을 수 있으므로 투자자들은 이 부분을 주의 깊게 살펴볼 필요가 있습니다.

 

 

 

 

의무보호확약이란?

의무보호확약은 상장 전이나 상장 후 특정 기간 동안 기업의 주요 주주들이 자신이 보유한 주식을 매도하지 않겠다고 약속하는 것을 말합니다. 이는 주식의 대량 매도로 인한 시장의 과도한 변동성을 방지하고, 주가 안정을 도모하기 위한 조치입니다. 의무보호확약 비율이 높을 시 주식 가격 안정화, 유통 주식수의 감소, 신뢰도 증가, 잠재적 변동성이 증가하는 호재의 작용이라고 볼 수 있습니다. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

한중엔시에스의 매출

 

 

한중엔시에스의 산업은 신재생에너지 보급 확대에 필수적이며, 전 세계적으로 ESS 보급 확대를 위한 다양한 지원정책이 시행되고 있습니다. 현재는 시장 성장을 위한 정책적 지원이 우세한 편이지만, 향후 시장 규제가 강화될 수 있다는 점에 유의해야 합니다.

 

 

 

사업부문별 매출액 등 종합적으로 볼 때, 에너지저장장치(ESS) 부문의 매출 증가가 두드러지는 반면, EV 배터리 및 모듈 부문과 내연기관 부품 등 기타 부문의 매출은 감소 추세입니다. 이는 귀사의 사업 포트폴리오 전환이 진행 중임을 보여주는 것으로 보입니다. 향후 ESS 부문의 지속적인 성장과 함께 EV 관련 사업의 안정화가 중요할 것으로 판단됩니다.

 

 

 

재무상황을 종합적으로 볼 때, DL이앤씨의 재무적 성장성은 점차 개선되고 있으나, 재무적 안정성 측면에서는 여전히 우려스러운 상황입니다. 특히 부채비율 악화와 영업활동 현금흐름 악화가 주요 이슈로 보입니다. 향후 재무구조 개선을 위한 노력이 필요할 것으로 판단됩니다.

 

 

 

 

 

 

개인적인 의견

 

 

6월중 기관의 수요예측 결과 발표가 있은 후 투자점수 공개됩니다. 향후 포스팅을 통해 자세히 검토해보겠습니다. 기관의 수요예측 결과는 공모주의 가치 평가, 시장의 신뢰성 확보, 그리고 개인투자자들의 투자 결정에 있어 매우 중요한 역할을 합니다. 따라서 일반 개인투자자들은 기관투자자들의 수요예측 경쟁률과 결과를 꼼꼼히 분석하여 자신의 투자 결정에 반영하는 것이 중요합니다.

 

 

 

 

에이치브이엠 공모 정보 수요 예측 결과 기업분석